Das Blankoscheck-Unternehmen von Tidjane Thiam befindet sich in fortgeschrittenen Gesprächen über eine Fusion mit einer kalifornischen Biowissenschaftsgruppe, die vom Genomik-Pionier Craig Venter gegründet wurde und Kunden eine Reihe teurer Tests anbietet, um zu versuchen, ihr Leben zu verlängern.
Der ehemalige CEO der Credit Suisse plant, seine 345 Millionen Dollar schwere Akquisitionsgesellschaft Freedom Acquisition Corp zu nutzen, um mit Human Longevity Inc für eine implizite Bewertung von etwa 1 Milliarde Dollar zu fusionieren, so die mit der Angelegenheit vertrauten Personen.
Venter, der die erste Sequenzierung des menschlichen Genoms leitete, gründete HLI im Jahr 2013. Das Unternehmen kartiert die Genome von Kunden und unterzieht sie regelmäßigen Ganzkörper-MRT-Scans und verschiedenen Bluttests, um altersbedingte Krankheiten zu bekämpfen. Der Service beginnt bei 7.500 $ und steigt auf 19.000 $ für ein „Platin“-Paket.
Thiam richtete seine Aufmerksamkeit auf HLI, nachdem er Anfang dieses Monats die Verbindung zu Co-Sponsor Pimco abgebrochen hatte, so zwei mit der Angelegenheit vertraute Personen. Der Anleihegigant hatte laut diesen Leuten eine zuvor geplante Fusion zwischen Freedom Acquisition und dem mexikanischen Fintech Credijusto scheitern lassen, weil er glaubte, dass das Zielunternehmen überbewertet sei.
Spacs sind Briefkastenfirmen, die ohne ein bestimmtes Ziel an Börsen notieren und ihre Mittel verwenden, um nach privaten Unternehmen zu suchen, die sie erwerben und durch eine umgekehrte Fusion an die Börse bringen können. Die meisten müssen einen Deal innerhalb von zwei Jahren nach ihrem Börsengang abschließen oder das gesammelte Geld an die Investoren zurückgeben. Der Spacs-Boom ist in den letzten Monaten zusammen mit dem Einbruch der Aktienmärkte zurückgegangen.
Freedom Acquisition wurde im Februar 2021 in New York notiert und zählt François Pinault, den französischen Milliardär, der den Luxuskonzern Kering gegründet hat, zu seinen Investoren.
Pimco ist auf dem Spac-Markt sauer geworden, nachdem es als Co-Sponsor von Capstar Partners, das letztes Jahr mit dem Pharmaunternehmen Gelesis fusionierte, in einen schlechten Deal verwickelt war.
Freedom Acquisition ersetzte Pimco durch Next G, eine Tochtergesellschaft von China Bridge Capital des chinesischen Unternehmers Edward Zeng. Pimco ist zwar kein Hauptsponsor mehr, bleibt aber ein Investor des Trusts und trägt etwa 25 Millionen US-Dollar bei, sagte einer der Personen.
Freedom-Aktien werden bei 9,82 $ gehandelt, unter ihrem Float-Preis von 10 $.
HLI wurde von Peter Diamandis, dem Gründer und Unternehmer der XPrize Foundation, mitbegründet. Es hat Standorte in San Francisco und San Diego und plant, nach London und Dubai zu expandieren, falls die Fusion zustande kommt, sagte einer der Personen.
Das Unternehmen hat seit seiner Gründung 500 Millionen US-Dollar von Investoren aufgebracht und Partnerschaften mit AstraZeneca und Lebensversicherungsunternehmen wie Discovery und Massachusetts Mutual unterzeichnet.
Vor der Kontaktaufnahme mit Credijusto und HLI hatte Freedom auch mit dem britischen Gesundheits-Start-up Babylon gesprochen, sagten mit den Gesprächen vertraute Personen, die schließlich über einen anderen Spac an die Öffentlichkeit gingen, bevor sie an Wert einbrachen.
Freedom Acquisition, Human Longevity und Pimco lehnten eine Stellungnahme ab.