Die Pensionsfonds Cbus Super und die Bundespensionskasse sind die ersten Institutionen, die eine Finanzallianz zur Bekämpfung des Klimawandels verlassen haben, die vom ehemaligen Gouverneur der Bank of England, Mark Carney, angeführt wird.
Die australische Cbus verließ die Net Zero Asset Owner Alliance in den letzten Monaten unter Berufung auf Ressourcenprobleme, während die österreichische Bundespensionskasse die Gruppe der Paris Aligned Asset Owners in diesem Jahr verließ, auch aufgrund eines Mangels an internen Ressourcen, sagte die PAAO. Die Koalitionen sind Teil der Glasgow Financial Alliance for Net Zero (Gfanz), die letztes Jahr mit großem Tamtam ins Leben gerufen wurde.
Die Mitglieder der sieben Teilkonzerne unter dem Dach der Gfanz müssen komplexe Datenverfolgungs- und Berichtspflichten erfüllen, die nach eigenen Angaben einen erheblichen Zeit- und Personalaufwand erfordern, was auch Banken im Verbund beklagen.
Finanzinstitute sehen sich auch einer wachsenden Liste von Umweltoffenlegungsanforderungen von Aufsichtsbehörden weltweit gegenüber.
Der 70 Milliarden Dollar schwere Fonds Cbus, der 2020 der NZAOA beigetreten ist, sagte, er habe die Allianz verlassen, um „unsere Ressourcen auf unsere internen Klimaschutzaktivitäten zu konzentrieren“, und fügte hinzu, dass er sein Ziel von Netto-Null-Emissionen bis 2050 nicht geändert habe.
Die Bundespensionskasse, ein 1,3 Milliarden Euro schwerer Fonds, lehnte es ab, sich zu den Gründen für den Austritt aus der Allianz zu äußern, sagte jedoch, ihr „langfristiges Ziel sei ein klimaneutraler Anlageansatz“. Die Gruppe hat sich verpflichtet, bis 2040 für alle verwalteten Vermögenswerte Netto-Null-Emissionen zu erreichen. Gfanz lehnte eine Stellungnahme ab.
Einer der Gfanz-Teilkonzerne ist die Net Zero Investment Consultants Initiative gestartet mit 12 Mitgliedern vor einem Jahr, gab nicht bekannt, ob Unternehmen ausgetreten sind.
Gfanz wurde entwickelt, um möglichst viele Finanzinstitute zusammenzubringen und Maßnahmen zum Klimaschutz zu fördern.
Aber einige US-Banken haben damit gedroht, die Allianz zu verlassen, da sie besorgt sind, dass die Verpflichtungen sie für rechtliche Anfechtungen offen lassen, berichtete die FT letzte Woche.
Die Einwände konzentrierten sich weitgehend darauf, ob eine koordinierte Beschränkung der Förderung des fossilen Energiesektors gegen das Wettbewerbsrecht verstoßen könnte.
Die UN-Initiative „Race to Zero“, die die Standards für die Gfanz-Mitgliedschaft festlegt, hat daraufhin am vergangenen Freitag überarbeitete Leitlinien herausgegeben und die Bestimmung fallen gelassen, dass „keine neuen Kohleprojekte“ unterstützt werden sollten.
Kritiker sagen unterdessen, dass freiwillige, vom Privatsektor geführte Initiativen nicht das Tempo des Wandels liefern werden, das erforderlich ist, um eine katastrophale Erwärmung zu vermeiden.
Nigel Topping, Co-Vorsitzender von Gfanz, gehörte letzte Woche zu denjenigen, die eine strengere klimabezogene Regulierung forderten. „Wir können uns nicht allein auf freiwilliges Handeln verlassen“, sagte er. Regierungen, Regulierungsbehörden und der private Sektor müssen zusammenarbeiten, um „Marktversagen zu korrigieren und ein förderliches regulatorisches Umfeld bereitzustellen, um die Transformation zu einer auf 1,5 °C ausgerichteten Wirtschaft dramatisch zu beschleunigen“.
In den USA sehen sich Finanzinstitute einem besonders herausfordernden Umfeld gegenüber. Eine wachsende Zahl republikanischer Gesetzgeber hat sich gegen Produkte ausgesprochen, die als „nachhaltig“ gekennzeichnet sind, und eine Kampagne gegen Umwelt-, Sozial- und Governance-Investitionen gestartet.
Gleichzeitig werden Institutionen von US-Aufsichtsbehörden und Politikern genau unter die Lupe genommen. Die Vorstandsvorsitzenden mehrerer großer Kreditgeber wurden letzte Woche von Kongressabgeordneten zu Themen wie dem Klima befragt – ein Grillen, das Fragen zur Finanzierung der State Financial Officers Foundation enthielt, einer Gruppe von US-Beamten, die sich gegen Maßnahmen gegen den Klimawandel ausspricht.
Auf die Frage des Hausdemokraten Sean Casten, ob sie die Gruppe immer noch finanzieren, sagten Jamie Dimon von JPMorgan Chase und Charles Scharf von Wells Fargo, sie wüssten es nicht.
Fragte ob sie sich verpflichten würden, jegliche Unterstützung für die SFOF zu beenden, von der Casten sagte, sie sei „Verbreitung von Desinformation“, sagte Dimon, „wenn das wahr wäre, würden wir sie wahrscheinlich einstellen“, und Charles Scharf von Wells Fargo sagte: „Ich stimme Herrn Dimon zu.“
Zusätzliche Berichterstattung von Simon Mundy
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