Wall-Street-Aktien gewannen an Boden und Treasuries erholten sich am Mittwoch, nachdem die genau beobachteten US-Inflationsdaten etwas stärker als erwartet gefallen waren, was den Druck auf die Federal Reserve verringerte, die Zinssätze weiter zu erhöhen.
Die Benchmark S&P 500 stieg im frühen Handel um 0,6 Prozent, wobei Technologie- und Grundstoffaktien zu den besten Performern gehörten. Der technologielastige Nasdaq Composite legte kurz nach der Eröffnung in New York um 0,7 Prozent zu.
Die Bewegungen an den Aktienmärkten erfolgten, als Händler auf den jüngsten US-Verbraucherpreisindexbericht des Bureau of Labor Statistics reagierten.
Die Daten vom Mittwoch zeigten, dass sich die jährliche Gesamtinflation von 6 Prozent im Februar auf 5 Prozent im März verlangsamte, wobei von Bloomberg befragte Ökonomen einen Wert von 5,1 Prozent erwarteten.
Die Kerninflation, die von der Fed bevorzugt wird, weil sie volatile Lebensmittel- und Energiepreise ausklammert, stieg von 5,5 Prozent im Februar auf 5,6 Prozent im März, was den Erwartungen der Ökonomen entspricht.
Die US-Staatsanleihen erholten sich nach den Inflationsdaten, wobei die Renditen zweijähriger Treasuries um 0,1 Prozentpunkte auf 3,95 Prozent und die Renditen 10-jähriger Staatsanleihen um 0,05 Prozentpunkte auf 3,38 Prozent fielen. Ein Maß für die Stärke des Dollars gegenüber einem Korb aus sechs Hauptwährungen ging um 0,6 Prozent zurück.
„Die heutige Botschaft lautet, dass die Fed ihren Kampf gegen die Inflation gewinnt“, sagte Hugh Gimber, Global Market Strategist bei JPMorgan Asset Management. „Der Fall für [policymakers] Innehalten stärkt, aber ich denke trotzdem, dass sie von einer weiteren Wanderung verlockt werden könnten.“
„Der Großteil der Stärke der Inflation liegt in den rückständigsten Teilen des Inflationskorbs“, fügte Gimber hinzu. „Dies ist in erster Linie eine Shelter-Story und eine Ex-Shelter-Core-Services-Story, und wir wissen, dass beide in den kommenden Monaten nach unten tendieren werden.“
Die Swap-Märkte preisen jetzt eine Wahrscheinlichkeit von etwa 67 Prozent für eine Zinserhöhung um 0,25 Punkte im Mai ein, verglichen mit einer Wahrscheinlichkeit von 75 Prozent vor den jüngsten Inflationszahlen.
Das am Mittwochnachmittag veröffentlichte Protokoll der Märzsitzung des Federal Open Market Committee zeigt, dass die politischen Entscheidungsträger davon ausgegangen sind, dass der Stress bei mehreren Regionalbanken im vergangenen Monat zu „strengeren Kreditbedingungen für Haushalte und Unternehmen und zu einer Belastung der Wirtschaftstätigkeit, der Einstellungen und der Inflation“ führen würde.
In Europa legte der regionale Stoxx 600 um 0,4 Prozent zu, während der deutsche Dax und der Londoner FTSE 100 jeweils um 0,6 Prozent zulegten.
Asiatische Aktien waren gemischt, wobei der Hongkonger Hang Seng Index um 0,8 Prozent nachgab und der chinesische CSI 300 stagnierte. Der japanische Topix und der südkoreanische Kospi legten um 0,8 Prozent bzw. 0,1 Prozent zu.