Europäische Aktien und US-Aktien-Futures fielen am Freitag nach einer brutalen Woche für die größten Technologieunternehmen der Welt, die durch niedriger als erwartete Umsatzprognosen von Amazon begrenzt wurde.
Der Stoxx Europe 600 verlor im frühen Handel 1,1 Prozent, während der Londoner FTSE 100 um 0,9 Prozent fiel. Kontrakte, die den Benchmark S&P 500 der Wall Street nachbilden, fielen um 1 Prozent, und Kontrakte, die den technologielastigen Nasdaq 100 nachbildeten, fielen um 1,4 Prozent.
Die in Frankfurt notierten Aktien von Amazon fielen um 12 Prozent, nachdem das Unternehmen am späten Donnerstag gewarnt hatte, dass sich die Verbraucherausgaben in „unerforschten Gewässern“ befänden. Der große Technologiekonzern, der als moderner Leitstern für die US-Wirtschaft gilt, erwartet für das vierte Quartal einen Umsatz zwischen 140 und 148 Milliarden US-Dollar – bis zu 15 Milliarden US-Dollar weniger als von Analysten prognostiziert.
Die Ankündigung der US-E-Commerce-Gruppe verlängerte eine überraschend schwache Gewinnsaison von Technologiegiganten und widerlegte die Hoffnungen, dass diese Unternehmen gegenüber einem schwierigen wirtschaftlichen Umfeld widerstandsfähiger sein würden. Die Aktien von Microsoft, Alphabet und dem Facebook-Eigentümer Meta sind in den letzten Tagen gefallen, da steigende Kosten und ein nachlassendes Wirtschaftswachstum beginnen, ihren Tribut von den Gewinnen zu fordern.
Dennoch sind die großen US-Aktienmärkte für die Woche im Plus.
Jeff O’Connor, Leiter der Marktstruktur für Amerika bei Liquidnet, sagte, dass Geld wahrscheinlich wieder in die Aktien fließen werde, sobald die Inflation und die Zinssätze ihren Höhepunkt erreicht hätten. „Wir sehen Cash-Levels für Vermögensverwalter auf Höchstständen, die wir seit 20 Jahren nicht mehr gesehen haben“, sagte O’Connor. „Wenn das Geld wieder in den Aktienmarkt fließt, wird es explosiv.“
Die Federal Reserve hat in diesem Jahr die Anklage zur aggressiven Straffung der Geldpolitik angeführt, um die Inflation einzudämmen – und erhöhte die Zinssätze bei jeder ihrer letzten drei Sitzungen um extragroße 0,75 Prozentpunkte auf einen Zielbereich von 3 bis 3,25 Prozent. Für November preisen die Märkte einen Anstieg in ähnlicher Größenordnung ein.
Die Daten vom Donnerstag zeigten, dass die US-Wirtschaft im dritten Quartal auf Jahresbasis um mehr als erwartete 2,6 Prozent gewachsen ist, nachdem sie in den ersten sechs Monaten des Jahres geschrumpft war. Die Schlagzeilenzahl verdeckte jedoch eine Abschwächung der inländischen Verbrauchernachfrage.
Die bevorzugte Inflationskennzahl der Fed, der Kernindex der persönlichen Konsumausgaben, wird später am Freitag voraussichtlich einen Anstieg von 0,5 Prozent gegenüber dem Vormonat für September zeigen, verglichen mit 0,6 Prozent im August.
Auf den Märkten für Staatsanleihen stieg die Rendite der 10-jährigen US-Schatzanleihe um 0,04 Prozentpunkte auf 3,98 Prozent, da ihr Kurs leicht nachgab. Die Rendite der 10-jährigen deutschen Bundesanleihe stieg um 0,06 Prozentpunkte auf 2,04 Prozent.
Die Schritte erfolgten einen Tag, nachdem die Europäische Zentralbank die Zinssätze zum zweiten Mal in Folge um 0,75 Prozentpunkte auf den höchsten Stand seit 2009 angehoben hatte, um das schnelle Preiswachstum zu dämpfen.
In Asien fielen chinesische Aktien stark und setzten einen Abwärtstrend fort, der begann, nachdem Präsident Xi Jinping am vergangenen Wochenende auf dem Parteitag der Kommunistischen Partei seine Macht festigte. Der Hang-Seng-Index von Hongkong fiel um 3,9 Prozent, während der chinesische CSI 300 um 2,5 Prozent fiel.