Federated Hermes, ein Verfechter umweltfreundlicher Anlagestrategien, hat sich den Kundenforderungen gebeugt, die Unterstützung einer Koalition hochrangiger US-Beamter zurückzuziehen, die sich gegen Maßnahmen gegen den Klimawandel ausspricht, was eine peinliche Kehrtwende für den 632-Milliarden-Dollar-Vermögensverwalter darstellt.
Kunden von Pensionskassen mit Sitz in Dänemark, Norwegen, Australien und Großbritannien hatten Federated Hermes gebeten, zu erklären, warum sie sich bereit erklärt hätten, als Goldsponsor für die State Financial Officers Foundation zu fungieren – eine republikanische Gruppe, die sich aggressiv gegen die Klimaschutzpolitik von Präsident Joe Biden eingesetzt hat .
Die Stiftung hat Umwelt-, Sozial- und Governance-Richtlinien als „Betrug“ abgetan, und SFOF-Mitglieder haben damit gedroht, staatliche Altersvorsorgevermögen von Finanzunternehmen zu entfernen, die die Industrie für fossile Brennstoffe nicht unterstützen.
Die in Pittsburgh ansässige Federated lehnte eine Stellungnahme ab und hat ihre Entscheidung, die umstrittene Partnerschaft zu beenden, nicht erklärt, aber mehrere Pensionskassen bestätigten, dass sie vom Unternehmen darüber informiert wurden, dass die SFOF-Sponsoringvereinbarung nächstes Jahr enden würde.
Kirstine Lund Christiansen, ESG-Leiterin beim dänischen Pensionsfonds P+ und Kundin von Federated Hermes, sagte, es sei „sehr positiv“, dass der Vermögensverwalter beschlossen habe, sein Sponsoring der SFOF nicht zu verlängern.
Anders Schelde, Chief Investment Officer von AkademikerPension, einem zweiten dänischen Pensionsfonds und einem Kunden von Federated Hermes, sagte, er begrüße die Entscheidung, das Sponsoring angesichts der Klimaleugnung von SFOF zu beenden.
AkademikerPension hat Federated Hermes gebeten, alle seine anderen Mitgliedschaften und Sponsorings zu überprüfen, um sicherzustellen, dass diese Organisationen sich uneingeschränkt für die Ziele des Pariser Klimaabkommens einsetzen.
„Wir sind besorgt über die zunehmende Lobbyarbeit gegen den Klimawandel in den USA“, sagte Schelde.
Der Australian Council of Superannuation Investors, der 16 australische Pensionsfonds mit einem Gesamtvermögen von mehr als 1 Billion AUD (669 Mrd. USD) vertritt, hatte gegenüber Federated Hermes „starke Bedenken“ über das SFOF-Sponsoring geäußert. Einwände wurden auch von Aware Super und Cbus Super, zwei der größten Pensionsfondsverwalter Australiens, geäußert.
Australische Rentenfonds gehören zu den weltweit größten institutionellen Anlegern und sind eine wichtige Kundengruppe für Federated Hermes, das über ein hoch angesehenes Stewardship-Team mit Sitz in London verfügt, das Beratung zu ESG- und anderen Aktionärsangelegenheiten bietet.
Klimaaktivisten haben den Druck auf das Unternehmen erhöht, indem sie vor dem Londoner Büro von Federated Hermes und bei mehreren Branchenveranstaltungen, an denen Mitarbeiter teilnahmen, Proteste abhielten.
„Unternehmen können nicht behaupten, die Bedrohungen durch den Klimawandel ernst zu nehmen, während sie klimaleugnende Lobbys finanzieren. Diese Kehrtwende geschah nur, weil Kunden, Kunden und Aktivisten auf der ganzen Welt Federated Hermes wegen seiner Heuchelei anprangerten“, sagte Alex Wilks, leitender Stratege beim Sunrise Project, einer Klimakampagnengruppe.
Aktivisten nutzten auch digitale Werbung, um Mitarbeiter und Kunden von Federated Hermes zu ermutigen, ihre Besorgnis über das SFOF-Sponsoring auszudrücken.
„Die Ansichten von SFOF sind das komplette Gegenteil von allem, wofür Hermes steht. Niemand möchte, dass der großartige Ruf, den wir für unsere Stewardship-Arbeit haben, zerstört wird“, sagte ein leitender Mitarbeiter von Federated Hermes in London.
Das SFOF hat die Namen seiner Geldgeber von seiner Website entfernt.
Wilks sagte: „SFOF-Sponsoren wie JPMorgan, Fidelity Investments, Invesco, Visa und Mastercard müssen sich entscheiden, ob sie sich an eine Handvoll US-Politiker wenden, die sich für fossile Brennstoffe einsetzen, oder ihre klimabewussten Kunden auf der ganzen Welt halten.“
Aber unter republikanischen Politikern wächst die Gegenreaktion auf die Bemühungen von Banken, Versicherern und Investmentmanagern, die Risiken des Klimawandels zu mindern.
Die Schatzmeisterin von Kentucky, Allison Ball, sagte, die öffentlichen US-Pensionspläne würden im Rahmen eines ideologischen Vorstoßes von ESG-Anhängern dazu gedrängt, „sehr spekulative Umweltrichtlinien“ einzuführen.
„Sie könnten gegen das Gesetz verstoßen, wenn Sie bei ESG einsteigen“, sagte Ball im August in einem SFOF-Podcast.
Die Meinungsverschiedenheiten zwischen Republikanern und Demokraten über ESG und Klimawandel verhärten sich.
Vierzehn demokratische Staats- und Stadtschatzmeister haben letzte Woche einen gemeinsamen Brief veröffentlicht, in dem sie ihre republikanischen Kollegen dafür kritisieren, dass sie schwarze Listen gegen Finanzunternehmen führen, die ESG-Ziele verfolgen.
„Jeder Anlageverwalter sollte ohne ideologischen oder politischen Hintergrund betrachtet werden. Der Klimawandel ist real und eine echte geschäftliche Bedrohung für uns alle“, schrieben die Schatzmeister der Demokraten.
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