UBS wird den Bankern der Credit Suisse strenge Beschränkungen auferlegen, darunter ein Verbot für Neukunden aus Hochrisikoländern und für komplexe Finanzprodukte, da sie sich darauf vorbereitet, ihren angeschlagenen Rivalen bereits am Montag zu übernehmen.
UBS-Führungskräfte haben eine Liste mit fast zwei Dutzend „roten Linien“ erstellt, die den Mitarbeitern der Credit Suisse ab dem ersten Tag der Zusammenlegung der beiden Banken eine Reihe von Aktivitäten verbieten, sagen Personen, die mit den Maßnahmen vertraut sind.
Zu den verbotenen Aktivitäten gehört die Übernahme von Kunden aus Ländern wie Libyen, Russland, Sudan und Venezuela sowie die Einführung neuer Produkte ohne Zustimmung der UBS-Manager.
Auch ukrainische Politiker und staatliche Unternehmen werden blockiert, um potenzieller Geldwäsche vorzubeugen
„Wir sind besorgt über eine ‚kulturelle Kontamination‘“, sagte UBS-Chef Colm Kelleher letzten Monat über die Einstellung von Mitarbeitern der Credit Suisse. „Wir werden eine unglaublich hohe Messlatte dafür haben, wen wir zu UBS holen.“
Die von der UBS-Compliance-Abteilung verfassten Verbote sollen das Risiko der Transaktion verringern, die von den Schweizer Behörden vor drei Monaten inszeniert wurde, um die Credit Suisse vor dem Zusammenbruch zu bewahren.
UBS-Führungskräfte befürchten, dass sie es mit einer Bank aufnehmen, die traditionell viel eher bereit ist, risikoreiche Kunden aufzunehmen und ihnen Produkte mit hohem Risiko anzubieten. Die letzten Jahre der Credit Suisse als unabhängiges Unternehmen waren von einer Reihe von Skandalen und Krisen geprägt, die einem internen Bericht zufolge auf ihre „nachlässige Einstellung gegenüber Risiken“ zurückzuführen seien.
UBS hat am Mittwoch eine Vereinbarung mit der Schweizer Regierung abgeschlossen, die der Bank bis zu 9 Milliarden Franken (10 Milliarden US-Dollar) zur Verfügung stellt, um sie vor Verlusten aus der Rettung zu schützen. Die staatliche Hilfe würde in Kraft treten, sobald die UBS die ersten Verluste in Höhe von 5 Mrd. Franken gedeckt hätte.
Die Verlustschutzvereinbarung war für die UBS die letzte Hürde, die sie vor dem Abschluss der Übernahme überwinden musste.
Die Liste der Beschränkungen – die UBS-Führungskräfte als „rote Linien“ bezeichnet haben – umfasst 11 finanzielle Risiken und 12 nichtfinanzielle Risiken.
Während viele der Risiken operativer Natur sind und Fragen wie die Verteilung von Forschungsergebnissen und die Nutzung von Büros betreffen, wirken sich andere Erlasse direkter auf Geschäftsfelder der Credit Suisse aus.
Nach den Regeln ist es den Bankern der Credit Suisse nicht möglich, mit einer Reihe obskurer Finanzprodukte zu handeln, darunter koreanische Derivate und Optionen bestimmter quantitativer Indizes.
Im Jahr 2006 verlor die Credit Suisse 120 Millionen US-Dollar durch koreanische Derivate, was zu einer Umstrukturierung im Managementteam der Einheit führte. Aber die Bank agierte weiterhin am Markt.
Mitarbeiter der Credit Suisse müssen außerdem UBS-Führungskräfte um Erlaubnis bitten, Kredite zu vergeben, die durch Vermögenswerte wie Yachten, Schiffe und Immobilien im Wert von mehr als 60 Millionen US-Dollar besichert sind.
Als Bankier einiger der reichsten Menschen der Welt vergibt die Credit Suisse seit langem Kredite, um den Kauf von Privatjets durch Milliardäre zu finanzieren, und engagiert sich auch in der Yachtfinanzierung.
Letztes Jahr forderte die Credit Suisse Hedgefonds und andere Investoren auf, Dokumente zu den Yachten und Privatjets ihrer reichsten Kunden zu vernichten, nachdem in der Financial Times ein Verbriefungsdeal enthüllt wurde, bei dem es um Kredite ging, die sie an Oligarchen vergeben hatte, die später sanktioniert wurden.
Mitarbeiter der Schweizer Bank der Credit Suisse müssen die UBS um Erlaubnis bitten, Kredite an Kreditnehmer im Ausland und für ausländische Immobilien zu vergeben.
Um das Risiko von Geldwäscherei, Bestechung und Korruption zu begrenzen, ist es den Bankern der Credit Suisse zudem untersagt, neue Kunden aus verschiedenen Hochrisikoländern zu gewinnen. Dazu gehören Afghanistan, Albanien, Weißrussland, Burkina Faso, Demokratische Republik Kongo, El Salvador, Eritrea, Äthiopien, Guinea, Haiti, Irak, Kosovo, Kirgisistan, Libyen, Moldawien, Myanmar, Nicaragua, Palästina, Russland, Südsudan, Sri Lanka , Sudan, Tadschikistan, Turkmenistan, Usbekistan, Venezuela, Jemen und Simbabwe.
Den Mitarbeitern der Credit Suisse wurde am Donnerstag ein unternehmensweites Memo zugesandt, in dem sie darauf hingewiesen wurden, dass am Tag des Geschäftsabschlusses mit neuen „roten Linien“ zu rechnen sei, Einzelheiten zu den Regeln wurden jedoch nicht genannt.
UBS und Credit Suisse wollten sich zu den Regeln nicht äußern.
Unabhängig davon stimmten Schweizer Parlamentarier am Donnerstag für die Ermächtigung einer speziellen parlamentarischen Untersuchungskommission zum Untergang der Credit Suisse.