Die Inflation in der Eurozone stieg im Oktober auf ein Rekordhoch von 10,7 Prozent, was den Druck auf die Europäische Zentralbank aufrechterhielt, die Zinssätze trotz einer starken Wachstumsverlangsamung im dritten Quartal weiter anzuheben.
Der Anstieg der Verbraucherpreise in der Eurozone beschleunigte sich von 9,9 Prozent im September, was bereits der höchste in der 23-jährigen Geschichte des Euro war.
Der jüngste Höchststand, der am Montag vom Statistikarm der Europäischen Kommission, Eurostat, gemeldet wurde, übertraf auch die 10,2 Prozent, die von den von Reuters befragten Ökonomen erwartet wurden. Es war der 12. Monat in Folge, in dem die Inflation in der Eurozone ein Rekordhoch erreichte und mehr als das Fünffache des Ziels der EZB von 2 Prozent erreichte.
Claus Vistesen, Ökonom bei Pantheon Macroeconomics, sagte, die jüngsten Inflationszahlen seien „ein richtiger Halloween-Alptraum für die EZB“.
Die Realzinsen in der Region bleiben tief im negativen Bereich. Die Zentralbank erhöhte letzte Woche ihren nominalen Leitzins um 0,75 Prozentpunkte auf 1,5 Prozent, um die „viel zu hohe“ Inflation zu bekämpfen, und sagte, weitere Erhöhungen seien wahrscheinlich, trotz Anzeichen, dass die Eurozone am Rande einer Rezession stehe.
Die am Montag von Eurostat veröffentlichten Zahlen zum Bruttoinlandsprodukt bestätigten, dass sich das Wachstum der Eurozone im dritten Quartal verlangsamt hat und gegenüber dem Vorquartal um 0,2 Prozent gestiegen ist. Die Zahl entsprach den Erwartungen, markierte jedoch eine Verlangsamung des Wachstums von 0,8 Prozent im Vorquartal.
In Deutschland beschleunigte sich das Wachstum leicht, aber Frankreich, Italien und Spanien meldeten starke Verlangsamungen.
Ken Wattret, Head of European Analysis and Insights bei S&P Global Market Intelligence, prognostizierte, dass die „energiebedingten Einschränkungen der Wirtschaftstätigkeit im Winter“ eine „kurze, aber scharfe Rezession“ verursachen würden, wobei das BIP des Euroraums zwischenzeitlich um 1 Prozentpunkt schrumpfen würde die letzten drei Monate dieses Jahres und das erste Quartal des nächsten Jahres.
Anleger interpretierten die Äußerungen von EZB-Präsidentin Christine Lagarde vom letzten Donnerstag, dass sie „erhebliche Fortschritte“ bei der Straffung der Geldpolitik gemacht habe und eine Rezession „sich viel mehr am Horizont abzeichnet“, als Anzeichen dafür, dass die Zentralbank bald damit beginnen könnte, das Tempo der Zinserhöhungen zu verlangsamen.
Seitdem hat die EZB jedoch versucht, sich von der Idee zu distanzieren, dass sie sich einer „taubenhaften Wende“ nähere, und Lagarde sagte dem irischen Sender RTE Die Late-Late-Show am Freitagabend, dass „die Bekämpfung der Inflation unser Mantra, unsere Mission, unser Auftrag ist“.
Der stärker als erwartete Anstieg der Inflation in der Eurozone am Montag – trotz eines starken Rückgangs der Großhandelspreise für Energie in den letzten Wochen – dürfte es der EZB erschweren, in naher Zukunft eine Verlangsamung oder Beendigung ihrer Straffung der Geldpolitik in Betracht zu ziehen.
Klaas Knot, Chef der niederländischen Zentralbank, der im Zinsfestsetzungsrat der EZB sitzt, gegenüber der niederländischen Fernsehsendung Buitenhof am Sonntag, dass es „möglich“ sei, die Zinsen im Dezember zum dritten Mal in Folge um 0,75 Prozentpunkte anzuheben, obwohl eine Rezession „immer wahrscheinlicher“ werde.
Laut Eurostat sind die Energiepreise im Oktober um 41,9 Prozent gestiegen, gegenüber 40,7 Prozent im Vormonat. Die Preise für Lebensmittel, Alkohol und Tabak stiegen um 13,1 Prozent gegenüber 11,8 Prozent im September.
Das eng verfolgte Maß der Kerninflation, das volatilere Energie- und Lebensmittelpreise ausschließt, um Ökonomen eine klarere Vorstellung vom zugrunde liegenden Preisdruck zu geben, stieg um 5 Prozent gegenüber 4,8 Prozent im September.
Elf der 19 Länder der Eurozone wiesen zweistellige Inflationsraten auf und in den drei baltischen Ländern blieb sie über 20 Prozent. Allerdings verlangsamte sich die Inflation in fast der Hälfte der Mitgliedsstaaten des Blocks.
Ökonomen erwarten, dass die Eurozone im nächsten Jahr in eine Rezession abrutschen wird, da die steigenden Lebenshaltungskosten die Haushalte dazu zwingen, ihre Ausgaben zu kürzen, während stark höhere Energiekosten Industriekonzerne dazu zwingen, die Produktion in ganz Europa zu reduzieren oder einzustellen.
Die US-Wirtschaft übertraf viele der größten europäischen Länder mit einem vierteljährlichen Wachstum von 2,6 Prozent im Zeitraum Juli bis September, während China ein vierteljährliches Wachstum von 3,9 Prozent meldete.