Hedgefonds haben seit der globalen Finanzkrise die größte Wette gegen italienische Staatsanleihen abgeschlossen. Grund: wachsende Besorgnis über politische Unruhen in Rom und die Abhängigkeit des Landes von russischen Gasimporten. Das berichtete die Financial Times, wonach laut Daten von S&P Global Market Intelligence der Gesamtwert italienischer Anleihen, die von Anlegern geliehen wurden, um auf Kursrückgänge zu wetten, in diesem Monat mit über 39 den höchsten Stand seit Januar 2008 erreichte Milliarden Euro.
Der Ansturm der Investoren, gegen Italien zu wetten, kommt, da das Land mit dem wachsenden wirtschaftlichen Wind konfrontiert ist, der sich aus dem Anstieg der Erdgaspreise in Europa ergibt, der durch Russlands Lieferkürzungen verursacht wird, sowie dem Szenario eines Wahlkampfs. „Es ist das Land, das in Bezug auf die Gaspreise am stärksten exponiert ist, und die Politik ist schwierig“, sagte Mark Dowding, Chief Investment Officer von BlueBay Asset Management, das rund 106 Milliarden US-Dollar an Vermögenswerten verwaltet, von denen Ft. Dowding gehört, die italienische Anleihen 10 Jahre leerverkauft Verwendung von Futures.
Letzten Monat warnte der IWF, dass das russische Gasembargo zu einem Wirtschaftsrückgang von mehr als 5 % in Italien und drei anderen Ländern führen würde, wenn andere Nationen ihre Lieferungen nicht teilen würden. Italien wird von Anlegern auch als eines der am stärksten gefährdeten Länder angesehen, da die EZB beschlossen hat, ihre Konjunkturprogramme aufzulösen, die Zinssätze zu erhöhen und Anleihekäufe zu stoppen, die den riesigen Schuldenmarkt des Landes gestützt haben. Die Zeit relativer politischer Ruhe, die mit der Ernennung von Mario Draghi zum Ministerpräsidenten im Februar 2021 eingeleitet wurde, wurde im Juli dieses Jahres mit der Regierungskrise unterbrochen, die Italien wieder in den Wahlkampf zurückbrachte.