FTX erlaubte dem angeschlossenen Handelsunternehmen Alameda Research, „ohne wirksame Grenzen“ Gelder von der Kryptowährungsbörse zu leihen, so der vom Gericht bestellte Geschäftsführer, und hob damit die Tiefe der Verbindungen zwischen den Digital-Asset-Gruppen hervor, die im vergangenen Monat gescheitert sind.
John Ray III lieferte neue Details zu FTX und Alameda in einer schriftlichen Zeugenaussage, die vor einer für Dienstag geplanten Kongressanhörung zum Zusammenbruch der Krypto-Börse veröffentlicht wurde. Ray wurde zum Nachfolger von FTX-Gründer Sam Bankman-Fried ernannt, der ebenfalls vor dem Finanzdienstleistungsausschuss des US-Repräsentantenhauses aussagen soll.
Die undurchsichtige Beziehung zwischen der auf den Bahamas ansässigen FTX und Alameda steht im Mittelpunkt der Unternehmenskatastrophe, die zum Niedergang einer Börse führte, die einst auf 32 Milliarden Dollar geschätzt wurde, zu rechtlichen Untersuchungen und potenziellen Verlusten für Millionen von Gläubigern, einschließlich Kleinanlegern.
Bankman-Fried, der FTX und Alameda gründete, hatte lange gesagt, dass die beiden Gruppen unabhängig voneinander operierten. Seit ihrem Zusammenbruch hat er gesagt, er habe nie versucht, Betrug zu begehen, aber Fehler und Managementfehler zugegeben.
Ray, der von einem Richter zum Management der FTX-Insolvenz ernannt wurde, sagte, dass sich Kundenvermögenswerte von der internationalen Börse von FTX mit Vermögenswerten von der Handelsplattform Alameda vermischten. „Zweitens verwendete Alameda Kundengelder, um Margenhandel zu betreiben, wodurch Kundengelder massiven Verlusten ausgesetzt waren“, heißt es in seiner Zeugenaussage.
Er fügte hinzu, dass der US-Zweig von FTX, der als eine von der internationalen Börse getrennte Einheit gegründet worden war, „nicht unabhängig betrieben wurde“. Dies machte es notwendig, beide Unternehmen in den US-Konkurs zu schicken, um einen „Run auf die Bank“ bei FTX US zu verhindern“, sagte Ray.
Die FTX-Unternehmensgruppe brach schließlich wegen „der absoluten Konzentration der Kontrolle in den Händen einer sehr kleinen Gruppe von grob unerfahrenen und nicht erfahrenen Personen“ zusammen, sagte Ray.
Die Führungskräfte „haben es versäumt, praktisch alle Systeme oder Kontrollen zu implementieren, die für ein Unternehmen erforderlich sind, dem das Geld oder die Vermögenswerte anderer Personen anvertraut sind“, fügte er hinzu.
Ray, der die Insolvenz von Enron überwachte, listete mehrere „inakzeptable Managementpraktiken“ auf. Dazu gehörte der Zugriff von Führungskräften auf Systeme, in denen Kundenvermögenswerte gespeichert waren, „ohne Sicherheitskontrollen, um sie daran zu hindern, diese Vermögenswerte umzuleiten“.
Er fügte hinzu, dass private Schlüssel, die auf Hunderte Millionen Dollar an Krypto-Assets zugreifen, ohne Kontrollen oder Verschlüsselung verwendet wurden, und dass es für fast 500 Investitionen, die mit FTX-Fonds getätigt wurden, „keine vollständige Dokumentation“ gab.
Ray fügte hinzu, dass FTX „Ende 2021 bis 2022 einen Ausgabenrausch erlebte“, in dem etwa 5 Milliarden US-Dollar für Investitionen ausgegeben wurden, die jetzt „möglicherweise nur einen Bruchteil dessen wert sind, was für sie bezahlt wurde“.
FTX-Insider erhielten Kredite und Zahlungen von mehr als 1 Milliarde US-Dollar von dem Unternehmen, stellte er fest.
„In Bezug auf die Unternehmensinfrastruktur und die Führung von Aufzeichnungen, die man in einem internationalen Multimilliarden-Dollar-Geschäft erwarten würde, fangen wir in vielerlei Hinsicht bei nahezu null an“, sagte Ray.