First Republic hat die Investmentbank Lazard beauftragt, ihr bei der Erkundung strategischer Optionen zu helfen, nachdem die Aktien des Kreditgebers nach der Schließung der Silicon Valley Bank zusammengebrochen waren.
Lazard schließt sich JPMorgan Chase bei der Beratung von First Republic zu möglichen Optionen an, darunter ein möglicher Verkauf, eine Kapitalspritze oder die Ausgliederung einiger seiner Vermögenswerte, sagten mit der Angelegenheit vertraute Personen. Die in Kalifornien ansässige First Republic hat McKinsey auch beauftragt, die Bank bei der strategischen Planung zu beraten, sagten die Personen.
In den Wochen nach dem Zusammenbruch der SVB habe sich das Management von First Republic gegen die Idee eines Verkaufs gewehrt, sagte eine mit der Angelegenheit vertraute Person.
First Republic, Lazard und McKinsey lehnten eine Stellungnahme ab. Die Nachricht, dass Lazard und McKinsey eingestellt wurden, wurde zuvor vom Wall Street Journal berichtet.
Die Aktien der First Republic hatten am Dienstag zuvor eine Rallye verzeichnet, nachdem US-Finanzministerin Janet Yellen signalisiert hatte, dass bei Bedarf ein staatlicher Rettungsschirm für Einlagen bei kleineren Banken bereitstehen könnte. Allerdings fiel der Aktienkurs der Bank im nachbörslichen Handel um etwa 13 Prozent.
Der Aktienkurs der Bank ist in diesem Monat um mehr als 80 Prozent gefallen, was sie nach dem Zusammenbruch der SVB unter den Regionalbanken am stärksten getroffen hat. Ein Schritt von 11 der größten US-Banken letzte Woche, 30 Milliarden Dollar bei First Republic einzuzahlen, hat den Aktienkurs der Bank nicht nennenswert gestützt.
Die Besorgnis konzentrierte sich auf den hohen Anteil der Kunden der Ersten Republik – etwa zwei Drittel Ende 2022 –, deren Gelder bei der Bank die Obergrenze von 250.000 USD für die staatliche Einlagenversicherung sowie die Höhe der langfristigen Investitionen und Hypotheken überschreiten es in seiner Bilanz hat.
Viele dieser Investitionen und Hypotheken sind jetzt weniger wert als zu der Zeit, als First Republic sie gekauft oder ausgegeben hat, weil die US-Notenbank im vergangenen Jahr die Zinssätze erhöht hat.
First Republic gab letzte Woche bekannt, dass es seine Kreditaufnahme reduziert und die Zusammensetzung und Größe seiner Bilanz bewertet.
First Republic hat seit Anfang des Jahres rund 70 Milliarden Dollar an Einlagen verloren, als sie sich auf insgesamt 176,4 Milliarden Dollar beliefen, hatte die Financial Times zuvor berichtet.