Eine unabhängige Untersuchung der Handelsaktivitäten hochrangiger Beamter der Federal Reserve hat ergeben, dass Transaktionen von Richard Clarida, dem ehemaligen stellvertretenden Vorsitzenden, der im Januar abrupt zurückgetreten ist, und dem Vorsitzenden Jay Powell nicht gegen das Gesetz verstoßen oder gegen Regeln verstoßen haben.
Die staatliche Aufsichtsbehörde unter Aufsicht der US-Zentralbank stellte jedoch fest, dass Clarida mehrere Trades in den Jahren 2019 und 2020 nicht gemeldet hatte.
Es wurde auch festgestellt, dass ein Finanzberater, der einen Powell Family Trust verwaltete, während der sogenannten Blackout-Periode vor der geldpolitischen Sitzung der Fed im Dezember 2019 fünf Trades ausgeführt hat. Öffentliche Kommunikation und Handel sind während dieser Zeit verboten.
Dem Bericht zufolge forderte der Trust den Treuhänder auf, jährlich im Dezember wohltätige Spenden zu leisten, die Powells Ehepartner mit dem Finanzberater initiierte. Der Finanzberater sagte dem Bericht zufolge, die Transaktionen seien ein „Versehen“.
Clarida sagte, er sei „befriedigt“ über die Ergebnisse, die zeigen, dass er „über Finanzethik und Offenlegungspflichten hinausgeht“.
„Ich habe mich immer verpflichtet, mich integer zu verhalten und die Verpflichtungen des öffentlichen Dienstes zu respektieren, und dieser Bericht bekräftigt dieses lebenslange Engagement, ethische Standards zu übertreffen“, fügte er hinzu.
Die ersten Ergebnisse sind das Ergebnis einer monatelangen Untersuchung des Office of Inspector General für das Federal Reserve Board. Die Untersuchung, die erstmals im Oktober von der Zentralbank bekannt gegeben wurde, sollte feststellen, „ob die Handelsaktivitäten bestimmter hochrangiger Beamter sowohl den einschlägigen Ethikregeln als auch dem Gesetz entsprachen“.
Der Handelsskandal, eine der schlimmsten Reputationskrisen in der Geschichte der Fed, führte nicht nur zum Rücktritt von Clarida, sondern auch zum Abgang zweier Regionalpräsidenten.
Im September waren Eric Rosengren und Robert Kaplan, ehemals Niederlassungen in Boston und Dallas, die ersten Beamten, bei denen festgestellt wurde, dass sie aktive Teilnehmer an den Finanzmärkten waren, während die Fed aggressiv intervenierte, um den durch die Coronavirus-Pandemie verursachten wirtschaftlichen Schaden auszugleichen.
Der Generalinspekteur sagte, die Ermittlungen gegen diese Beamten seien noch nicht abgeschlossen.
Nach dem Skandal überarbeitete die Fed ihre Regeln für Spitzenbeamte und leitende Angestellte, untersagte der Führung den Kauf einzelner Aktien und anderer Anlagen und beschränkte Transaktionen auf den „Kauf von diversifizierten Anlagevehikeln wie Investmentfonds“.
Der Handel mit Kryptowährungen, Devisen und Rohstoffen wurde ebenso verboten wie der Leerverkauf von Wertpapieren. Die Beschränkungen, wann berechtigte politische Entscheidungsträger Transaktionen genehmigen können, wurden ebenfalls verschärft.
Der Generalinspekteur sagte, er habe Clarida und Powell freigegeben, nachdem er eine „umfassende Überprüfung“ von E-Mail-Konten, Maklerabrechnungen und Handelsdaten sowie anderer Dokumentation durchgeführt hatte. Die Ermittler führten auch Befragungen durch, hieß es.
Clarida wurde erstmals im Herbst in die Kontroverse verwickelt, als festgestellt wurde, dass er nur wenige Tage vor der Ankündigung der Fed, Notmaßnahmen zur Stützung der Finanzmärkte als Covid-19 zwischen 1 und 5 Millionen US-Dollar von einem Rentenfonds in einen Aktienfonds umzuschichten Krise verschärft. Damals sagte er, diese Transaktionen seien Teil einer „vorgeplanten Neugewichtung“.
Geänderte Offenlegungen, die Monate später enthüllt wurden, zeigten jedoch, dass Clarida drei Tage vor den bereits gemeldeten Transaktionen zwischen 1 und 5 Millionen US-Dollar an Aktien desselben Aktienfonds verkauft hatte. Er sagte, sein Versäumnis, diese Trades zu melden, sei das Ergebnis „versehentlicher Fehler“.
Der Ethikbeauftragte der Zentralbank stellte außerdem fest, dass die Geschäfte „in Übereinstimmung mit den geltenden Gesetzen und Vorschriften zur Regelung von Interessenkonflikten“ erfolgten.