Europäische Aktien eröffneten die Woche höher, nachdem sie in der vorangegangenen Handelszeit Verluste erlitten hatten, da ein brandaktueller US-Arbeitsmarktbericht die Erwartungen aggressiver Zinserhöhungen durch die Federal Reserve verstärkte.
Der regionale Stoxx Europe 600 legte im frühen Handel um 0,8 Prozent zu, der FTSE 100 um 0,6 Prozent.
Auf den asiatischen Märkten rutschte der Hang-Seng-Index in Hongkong um 0,7 Prozent ab, da Bedenken hinsichtlich einer steigenden Zahl von Covid-Fällen in einigen chinesischen Provinzen dazu führten, dass die Technologiekonzerne Alibaba und Tencent um 4 bzw. 2,4 Prozent nachgaben.
Diese Schritte erfolgten, nachdem ein Arbeitsbericht für die größte Volkswirtschaft der Welt am Freitag die US-Arbeitslosigkeit auf einem 50-Jahres-Tief zeigte, wobei die Arbeitgeber im Juli 528.000 neue Arbeitsplätze geschaffen haben – mehr als das Doppelte der von Ökonomen erwarteten 250.000.
Dieser Bericht ging einem genau beobachteten Verbraucherpreisindex-Bericht voraus, der am Mittwoch fällig ist. Von Reuters befragte Ökonomen erwarten, dass die US-Gesamtinflation von Juni bis Juli gegenüber dem Vormonat um 0,2 Prozent gestiegen ist, nach 1,3 Prozent. Der Kern-VPI, der volatile Kategorien wie Lebensmittel und Benzin ausklammert, dürfte um 0,5 Prozent gestiegen sein.
Der S&P 500 fiel am Freitag um 0,2 Prozent, da Händler davon ausgingen, dass die besser als erwarteten Beschäftigungsdaten die US-Notenbank dazu ermutigen würden, die Zinssätze weiter anzuheben.
Die Zentralbanken haben in den letzten Wochen ihre Bereitschaft gezeigt, die Inflation energisch zu bekämpfen, wobei die Bank of England, die Europäische Zentralbank und die Federal Reserve trotz Anzeichen einer Konjunkturabschwächung alle beträchtliche Zinserhöhungen einführten.
Der Handel mit Federal Funds Futures zeigt, dass die Märkte die Möglichkeit einer dritten Zinserhöhung um 0,75 Prozentpunkte in Folge einpreisen, wenn sich die politischen Entscheidungsträger bei der Fed im September treffen, obwohl die Analysten der Deutschen Bank anmerkten, dass es vor der nächsten von der Fed zwei weitere CPI-Veröffentlichungen geben würde treffen.
„Der Monster-Gehaltsabrechnungsbericht am Freitag. . . Endlich kam die Botschaft durch, dass die Erzählung von einer zurückhaltenden Fed-Schwenkung. . . war außergewöhnlich verfrüht“, schrieben sie in einer Notiz.
Sorgen über Zinserhöhungen zogen die US-Aktien am Freitag nach unten, aber der Blue-Chip-Index S&P 500 legte in der Woche um 0,4 Prozent zu. Da der technologielastige Nasdaq Composite in dieser Woche ebenfalls um 2,2 Prozent zulegte, markierte dies das erste Mal seit Anfang April, dass beide Indizes drei aufeinanderfolgende Wochengewinne verzeichneten. Futures, die die Indizes nachbilden, deuteten später am Montag auf weitere Gewinne hin.
An den Märkten für Staatsanleihen fiel die Rendite der 10-jährigen deutschen Bundesanleihe um 0,05 Prozentpunkte auf 0,91 Prozent, da der Kurs des Referenzschuldtitels stieg. Anleiherenditen fallen, wenn ihre Kurse steigen.
Nachdem der Dollar am Freitag nach dem Stellenbericht Kursgewinne verzeichnete, handelte der Greenback weitgehend unverändert gegenüber einem Korb aus sechs anderen Hauptwährungen. Rohöl der Sorte Brent stieg um 1 Prozent auf 95,95 $ pro Barrel.