Die Federal Reserve erwägt strengere Regeln für mittelgroße Banken, um eine Wiederholung des jüngsten Zusammenbruchs der Silicon Valley Bank zu vermeiden, der die Regierungsbehörden am Wochenende zum Eingreifen zwang.
Die US-Notenbank überprüft die Kapital- und Liquiditätsanforderungen, die sie Banken auferlegt, insbesondere solchen mit einem Vermögen zwischen 100 und 250 Milliarden Dollar, sagte eine mit der Angelegenheit vertraute Person am Dienstag. Es wird auch die jährlich durchgeführten Stresstests bewerten, die neben einer Vielzahl anderer Regeln die Fähigkeit der Kreditgeber bewerten, ungünstigen wirtschaftlichen und finanziellen Szenarien standzuhalten.
Die Überprüfung ist Teil einer umfassenderen Bewertung, die die Fed am Montag darüber bekannt gab, wie sie die Silicon Valley Bank beaufsichtigt und reguliert, die letzte Woche implodierte und Alarm über eine breitere Ansteckung auslöste. Die Zentralbank gehört zu den US-Aufsichtsbehörden, die mit der Frage konfrontiert sind, ob sie Anzeichen zunehmender Probleme bei der SVB übersehen haben, wobei einige Experten sagen, dass die Probleme offensichtlich seien.
Um die Folgen einzudämmen, hat die Fed zusammen mit dem Finanzministerium und der Federal Deposit Insurance Corporation nach einem hektischen Wochenende Notfallmaßnahmen vorgestellt, die nicht nur alle Einlagen für die SVB garantierten, sondern auch für den kryptofokussierten Kreditgeber Signature Bank, die die Behörden am Sonntag übernahmen . Die Fed kündigte auch eine neue Kreditfazilität für Banken an, um sicherzustellen, dass die Kreditgeber alle Bedürfnisse ihrer Einleger erfüllen können.
Regulierungsexperten argumentieren jedoch, dass die Warnsignale der SVB im Voraus erkannt oder sogar vollständig vermieden werden könnten, wenn Gesetzgeber und Aufsichtsbehörden die Vorschriften für kleinere Kreditgeber in den letzten Jahren nicht gelockert hätten.
Im Jahr 2018 hat der Kongress Teile des Dodd-Frank-Gesetzes rückgängig gemacht, die größte Deregulierungsmaßnahme seit der Finanzkrise 2007-08, um einige Banken mit Vermögenswerten von bis zu 250 Milliarden US-Dollar von den härtesten Aufsichtsmaßnahmen der Fed, einschließlich Stresstests, auszunehmen Kapital- und Liquiditätsbedarf. Die Fed folgte 2019 diesem Beispiel und genehmigte mildere Vorschriften für alle außer den größten Banken.
Die SVB fiel unter diese Schwelle, da sie Ende letzten Jahres nur ein Vermögen von 212 Milliarden US-Dollar hatte.
Ähnliche Fragen zu den Aufsichtsbehörden wurden von einigen Mitgliedern des Kongresses aufgeworfen. Dutzende demokratischer Gesetzgeber haben sich am Dienstag hinter einem Gesetzentwurf versammelt, der teilweise von der progressiven Senatorin Elizabeth Warren angeführt wurde und die Aufhebung des Rollbacks von 2018 forderte.
„2018 habe ich die Alarmglocke geläutet, was passieren würde, wenn der Kongress kritische Dodd-Frank-Schutzmaßnahmen rückgängig machen würde: Banken würden Risiken eingehen, um ihre Gewinne zu steigern, und zusammenbrechen, was unsere gesamte Wirtschaft bedrohen würde – und genau das ist passiert“, so Warren sagte in einer Erklärung.
In einer am Montag veröffentlichten Erklärung sagte Michael Barr, der stellvertretende Vorsitzende der Fed für Aufsicht, der die Überprüfung leitet: „Wir müssen Bescheidenheit zeigen und eine sorgfältige und gründliche Überprüfung durchführen, wie wir diese Firma beaufsichtigt und reguliert haben und was aus dieser Erfahrung sollten wir lernen.“
Jay Powell, der Vorsitzende der Fed, fügte hinzu: „Die Ereignisse rund um die Silicon Valley Bank erfordern eine gründliche, transparente und schnelle Überprüfung durch die Federal Reserve.“
Die Überprüfung wird bis zum 1. Mai veröffentlicht. Das Wall Street Journal berichtete zuerst, dass die Fed erwäge, die Regeln für mittelgroße Banken zu verschärfen.