Die britische Digitalbank von JPMorgan hat im ersten Jahr ihres Versuchs, den Einzelhandelsmarkt des Landes zu knacken und es mit der App Marcus des Wall-Street-Rivalen Goldman Sachs aufzunehmen, mehr als 1 Mio. Kunden und Einlagen von über 10 Mrd. £ angezogen.
JPMorgan startete Chase UK im September letzten Jahres und markierte damit den ersten Vorstoß des US-Unternehmens in das Privatkundengeschäft in Großbritannien. Die App schürte den Wettbewerb auf dem Markt mit dem Cashback-Vorteil auf ihrem Girokonto und Spitzenzinssätzen für das im März eingeführte Sparprodukt.
Der Einstieg der US-Investmentbank erfolgte drei Jahre, nachdem Goldman Sachs Marcus, sein eigenes App-basiertes Sparkonto, auf dem britischen Retail-Banking-Markt eingeführt hatte.
In seinem ersten jährlichen Update am Mittwoch gab Chase UK bekannt, dass es mehr als 1 Mio. Kunden gewonnen hat und damit die 750.000, die Marcus angezogen hat, übertroffen und die Zahl verdoppelt hat, die bei einer Präsentation zum Investorentag im Mai angekündigt wurde. Chase sagte, es habe auch etwa 92 Millionen Karten- und Zahlungstransaktionen verarbeitet.
Mit 1 Mio. Kunden liegt Chase unter den britischen Digitalbanken wie Starling mit 2,7 Mio. Kunden und Monzo mit fast 6 Mio. und weit hinter High-Street-Kreditgebern wie Lloyds mit 26 Mio. Kunden, HSBC UK mit fast 15 Mio. und NatWest mit 12,5 Mio.
Seine Einlagenbasis von 10 Mrd. £ liegt immer noch hinter Marcus zurück, der 22 Mrd. £ angesammelt hat.
Marcus war gezwungen, im Jahr 2020 vorübergehend auf die Bremse zu treten, nachdem die Ersparnisse schnell gewachsen waren, was sie näher an die 25-Milliarden-Pfund-Grenze brachte, bei der Privateinlagen vom Rest der Bank abgeschirmt werden müssen. Das bedeutet, dass Goldman Sachs die Einlagen von Marcus zur Finanzierung seiner Investmentbank verwenden kann.
Sanjiv Somani, der britische Chief Executive von Chase, sagte am Mittwoch, dass die britische Bank Pläne habe, weiter zu expandieren, und beabsichtige, Anlageprodukte von Nutmeg über die App anzubieten. JPMorgan kaufte Nutmeg, den kostengünstigen digitalen Vermögensverwalter, im Juni letzten Jahres in einem Deal, der einen Wert von etwa 700 Millionen Pfund hatte. Marcus beabsichtigt, nächstes Jahr ein ähnliches Produkt, Marcus Invest, auf den Markt zu bringen.
Chase UK, das seine 1.000-köpfige Belegschaft erweitern möchte, plant die Einführung neuer Funktionen für das Chase-Girokonto sowie andere Sparoptionen und Kreditprodukte, wie z. B. eine Kreditkarte der Marke Chase.
Die Bank sagte, dass Kunden durchschnittlich 27.000 £ auf ihrem Chase Saver-Konto hatten, verglichen mit dem nationalen Durchschnitt für Ersparnisse von 23.000 £.
In Bezug auf die Vermögenswerte holen die US-Digitalbanken schnell mit einigen der sogenannten Herausforderer auf, die vor mehr als einem Jahrzehnt auf den Markt kamen. Die Metro Bank zum Beispiel hat im Juni Einlagen in Höhe von 16,5 Mrd. £.
Im Vergleich zu den vier großen Kreditgebern, die trotz der Bemühungen sowohl traditioneller Herausfordererbanken als auch neuerer rein digitaler Wettbewerber weiterhin den Markt dominieren, sind sie jedoch immer noch Elritzen. Die Lloyds Banking Group beispielsweise hatte Ende Juni Kundeneinlagen in Höhe von 478 Mrd. £.
Während Marcus jetzt profitabel ist, steht JPMorgan vor Fragen zu den Kosten von Chase UK. In den nächsten Jahren werden Verluste von mehr als 1 Mrd. USD erwartet, wobei die Bank bis 2027 oder 2028 die Gewinnschwelle erreichen wird.
Die Entscheidung, in einen wettbewerbsorientierten Markt zu expandieren, während die Konkurrenten zurückfahren, war eine seltene Quelle der Investorenkritik für Chief Executive Jamie Dimon. Die Citigroup plant, ihre britische Privatkundenbank zu schließen, um sich auf ihre wohlhabenderen Kunden zu konzentrieren.
Des McDaid, CEO von Marcus, sagte der Financial Times: „Großbritannien ist ein reifer Markt mit etwa fünf großen Akteuren. Wir haben gesehen, wie Neobanken einige Skalps genommen haben, aber die etablierten Banken bleiben stark.“