Erhalten Sie kostenlose IPOs-Updates
Wir senden Ihnen eine myFT Daily Digest E-Mail mit den neuesten Informationen Börsengänge Neuigkeiten jeden Morgen.
Birkenstock hat seinen Antrag für einen Börsengang in New York vorgelegt und ist damit das jüngste Zeichen dafür, dass sich der US-Markt für Notierungen nach einem mehr als 18-monatigen Abschwung wieder erholt.
Laut mit der Angelegenheit vertrauten Personen strebt der deutsche Sandalenhersteller bei einem Börsengang eine Bewertung von mehr als 8 Milliarden US-Dollar an. Das Unternehmen reichte im Juli einen vertraulichen Prospekt bei den Aufsichtsbehörden ein, aber die öffentliche Einreichung am Dienstag würde es dem Unternehmen ermöglichen, ab Anfang Oktober an die New Yorker Börse zu gehen.
Laut mit der Angelegenheit vertrauten Personen strebt sein Eigentümer L. Catterton die Auflistung in der Woche ab dem 9. Oktober an.
Ein Angebot für Birkenstock würde mehreren hochkarätigen Deals folgen, darunter dem britischen Chipdesigner Arm und der Lebensmittel-App Instacart.
Es wäre auch der zweite Börsengang für eines der Portfoliounternehmen von L Catterton innerhalb weniger Monate, nachdem der Online-Kosmetikhändler Oddity Tech im Juli an der Nasdaq-Börse notiert wurde.
Der große Zuspruch, den Oddity und mehrere andere zu Beginn des Sommers an die Börse gebrachte Unternehmen erhielten, trug dazu bei, das Vertrauen bei Dealmakern und IPO-Kandidaten nach einem der längsten Fundraising-Stopps seit Jahrzehnten zu stärken.
Dieses Vertrauen wurde durch die bevorstehende Börsennotierung bei Arm weiter gestärkt, die dem Eigentümer SoftBank bis zu 4,9 Milliarden US-Dollar einbringen soll. Das Angebot von Arm – das größte seit November 2021 – war um ein Vielfaches überzeichnet und die Orderbücher wurden am Dienstag aufgrund der starken Nachfrage einen Tag früher geschlossen.
Birkenstock meldete in den sechs Monaten bis zum 31. März einen Umsatz von 644 Millionen US-Dollar, 19 Prozent mehr als im gleichen Zeitraum des vorangegangenen Geschäftsjahres. Allerdings sank der Nettogewinn aufgrund eines starken Anstiegs der Betriebskosten um 45 Prozent auf 40 Millionen US-Dollar.
Das Unternehmen versucht, einen größeren Teil seiner Schuhe direkt an Verbraucher zu verkaufen, anstatt über Einzelhändler, was seiner Meinung nach die Kosten in die Höhe getrieben habe. Die Gewinne wurden auch durch höhere Löhne und einen schwächeren US-Dollar beeinträchtigt.
Die Wurzeln von Birkenstock reichen bis ins Jahr 1774 zurück, aber Vorstandsvorsitzender Oliver Reichert betonte im Firmenprospekt, dass das Unternehmen „nach wie vor von einem jugendlichen Energieniveau gestärkt wird, mit der ganzen Frische und kreativen Vielseitigkeit eines inspirierten Start-ups aus dem Silicon Valley“.
Zum ersten Mal war Private-Equity-Geld erforderlich, als L Catterton, das vom französischen Luxusmodehaus LVMH unterstützt wird, im Jahr 2021 eine Mehrheitsbeteiligung an dem Unternehmen kaufte und Birkenstock einen Wert von 4 Milliarden Euro hatte. Zwei Mitglieder der Familie Birkenstock behalten eine Minderheitsbeteiligung.
L Catterton lehnte eine Stellungnahme ab.