Europäische Aktien und US-Aktien-Futures legten am Montag zu, als Händler auf eine Welle von Unternehmensgewinnberichten blickten, die nach Hinweisen auf die Gesundheit der Weltwirtschaft untersucht werden.
Der regionale Stoxx Europe 600 legte um 1 Prozent zu, während der Londoner FTSE 100 um 0,8 Prozent zulegte. Terminkontrakte, die den S&P 500 der Wall Street abbilden, legten um 1,2 Prozent zu.
Diese Bewegungen erfolgten, nachdem der S&P und der technologielastige Nasdaq in der vorangegangenen Sitzung stark gefallen waren, wobei letzterer um mehr als 3 Prozent nachgab, nachdem eine pessimistische Umfrage zu den Inflationserwartungen neue Bedenken hinsichtlich einer aggressiveren Zinserhöhung der US-Notenbank auf a ausgelöst hatte verlangsamte Wirtschaft.
Die monatliche Umfrage der University of Michigan unter US-Verbrauchern vom Freitag zeigte, dass die Erwartungen für Preiserhöhungen im nächsten Jahr von 4,7 Prozent im letzten Monat auf 5,1 Prozent im Oktober gestiegen waren.
Die Fed hat die Fremdkapitalkosten in drei aufeinanderfolgenden Sitzungen um extragroße 0,75 Prozentpunkte angehoben, um die hohe Inflation einzudämmen, und ihr Zielband auf 3 bis 3,25 Prozent erhöht. Die Zentralbank beobachtet die Verbrauchererwartungen genau, was die Lohnforderungen der Arbeitnehmer anheizen und es schwieriger machen kann, das Tempo des Preiswachstums zu verringern.
Die Anleger waren zu Beginn der Woche auch bereit für die nächste Flut von US-Unternehmensabschlüssen und suchten nach Anzeichen einer Belastung durch höhere Preise und steigende Kreditkosten. Die Bank of America wird am Montag Quartalszahlen veröffentlichen, nachdem die Konkurrenten JPMorgan Chase, Wells Fargo, Citigroup und Morgan Stanley am Freitag rückläufige Gewinne gemeldet hatten.
Der Mittwoch wird neue britische Inflationsdaten bringen, wobei von Reuters befragte Ökonomen erwarten, dass der Verbraucherpreisindex im September um 10 Prozent gestiegen ist – eine Beschleunigung von 9,9 Prozent im August.
Ein höher oder niedriger als erwarteter Wert könnte weitere Bewegungen an den britischen Anleihemärkten auslösen, die in den letzten Wochen im Zuge des am 23. September vorgelegten „Mini“-Budgets um historische Größenordnungen geschwungen sind.
Gilts erholten sich am Montag, nachdem der neue britische Kanzler Jeremy Hunt viele Zusagen der im letzten Monat vorgestellten Steuervorschläge der Regierung aufgegeben, Steuersenkungen gestrichen und die Länge seines Pakets zur Subventionierung von Energierechnungen verkürzt hatte, um die Märkte zu beruhigen.
Als die Gilt-Preise stiegen, fielen die 30-jährigen Renditen um 0,39 Prozentpunkte auf 4,39 Prozent, blieben aber über ihrem Niveau von etwa 3,75 Prozent, bevor der ehemalige Bundeskanzler Kwasi Kwarteng die Finanzpläne von Westminster bekannt gab.
„Dies bedeutet zweifellos, dass die Marktturbulenzen nachlassen sollten“, sagte Neil Birrell, Chief Investment Officer bei Premier Miton. „Die politische Unsicherheit ist jedoch nicht verschwunden, sondern hat wahrscheinlich zugenommen. Darüber hinaus kann dieses Hin und Her für Investoren außerhalb des Vereinigten Königreichs, die hier Geld investieren wollen, unserer Sache nicht weiterhelfen. Das sind kurzfristig gute Nachrichten, aber es ist schwierig, die langfristigen Auswirkungen abzuschätzen.“
Die Rallye der Gilts am Montag kam, obwohl die Bank of England ihr Notkaufprogramm für Anleihen beendete und Gouverneur Andrew Bailey am Wochenende signalisierte, dass die Bank die Zinsen aggressiver anheben wird, um die Inflation zu bekämpfen.
Das Pfund stieg gegenüber dem Dollar um 1,1 Prozent auf 1,129 $. Das Pfund Sterling war am Freitag um 1,4 Prozent gefallen, nachdem die britische Premierministerin Liz Truss Kwarteng entlassen und eine Körperschaftssteuersenkung aufgegeben hatte.
An anderer Stelle bei den Währungen schwächte sich der japanische Yen gegenüber dem Dollar auf 148,89 Yen ab, ein neues 32-Jahres-Tief. Der Greenback, der im Jahr 2022 aufgrund steigender US-Zinssätze und seines Status als Weltreservewährung gegenüber anderen Konkurrenten bisher um 18 Prozent gestiegen ist, rutschte um 0,1 Prozent ab.
An den asiatischen Aktienmärkten beendete der japanische Topix-Index den Tag mit einem Minus von 1 Prozent, während der Hongkonger Hang Seng mit einem Plus von 0,2 Prozent schloss.